Cet article est compilé et organisé par BlockWeeks
Mt. Gox déplace son portefeuille froid BTC pour la première fois en cinq ans, le compte à rebours des remboursements commence
Le 27 mai (mardi), Mt. Gox a déplacé des BTC de son portefeuille froid pour la première fois en cinq ans. L'échange de Bitcoin en faillite, basé à Tokyo, a transféré tous les 141 868 BTC (environ 9,7 milliards de dollars) vers une toute nouvelle adresse 1Jbez…APs6, qui a ensuite été vidée et répartie équitablement entre trois autres adresses gérées par le mandataire de redressement de Mt. Gox.
Après le déplacement des actifs, le mandataire de Mt. Gox a publié une déclaration disant : « Le mandataire de redressement gère actuellement le Bitcoin et le Bitcoin Cash de manière sécurisée. Comme le mandataire de redressement procède aux préparatifs des remboursements susmentionnés, veuillez patienter jusqu'à ce que les remboursements soient effectués. » La déclaration suggère que le remboursement des créanciers sera la prochaine étape de la procédure de faillite de Mt. Gox. Notamment, le mandataire n'a pas divulgué de calendrier spécifique pour la distribution des remboursements.
Après avoir subi une série de piratages et perdu près de 950 000 BTC, Mt. Gox a déclaré faillite au Japon en février 2014. Au cours des environ 10 années suivantes, environ 15 % des BTC perdus par les clients ont été récupérés, soit 141 768 BTC (environ 9,7 milliards de dollars aux prix actuels du BTC). Le mandataire chargé de la procédure de faillite de Mt. Gox au Japon devrait livrer les BTC récupérés à environ 20 000 créanciers.
Dans la procédure de faillite, Mt. Gox a offert aux créanciers trois options : premièrement, recevoir environ 90 % de compensation maintenant ; deuxièmement, attendre potentiellement jusqu'à 3 à 5 ans pour une compensation complète ; troisièmement, recevoir une compensation en espèces sans décote, mais faire face à des retards supplémentaires inconnus. Galaxy Research estime qu'environ 75 % des créanciers ayant récupéré des BTC ont choisi « de recevoir une compensation en nature avec décote de manière anticipée ».
Alors que le remboursement des créanciers dans la procédure de faillite de Mt. Gox approche enfin, tout le marché crypto spécule : quelle proportion des jetons distribués sera vendue après que les créanciers les auront reçus, et comment cette pression vendeuse affectera les prix du BTC et du BCH. Bien que le marché ait une compréhension limitée de la complexité de la procédure de faillite japonaise, la réaction initiale du marché aux récents développements de Mt. Gox semble avoir surestimé l'ampleur de la pression vendeuse des créanciers.
Évaluation de Galaxy : La pression vendeuse réelle pourrait n'être que de 65 000 BTC
Bien que le marché puisse s'attendre à ce que 142 000 BTC inondent le marché cette année, Galaxy Research estime que le nombre réel sera nettement inférieur : 65 000 BTC seront livrés à des créanciers individuels, et 30 000 autres BTC seront livrés à des fonds de créances et à une affaire de faillite distincte. En outre, il y a des raisons de supposer que la plupart des BTC reçus par les fonds qui ont acquis des créances auprès des créanciers seront distribués en nature aux commanditaires plutôt que vendus. Par conséquent, la pression vendeuse initiale pourrait provenir des créanciers individuels (65 000 BTC).
Bien que la pression vendeuse potentielle de 65 000 BTC soit considérable, Alex Thorn, responsable de la recherche à l'échelle de l'entreprise chez Galaxy, a souligné dans un rapport de recherche privé que les 20 000 créanciers appartenant à ce pool de 65 000 BTC sont des adoptants précoces du Bitcoin qui ont historiquement eu tendance à conserver à long terme (11 % de l'offre de BTC n'a pas bougé depuis plus de 5 ans). On suppose que la grande majorité de ces 20 000 créanciers qui ont acheté des BTC à 451 $ ou moins sont idéologiquement plus favorables au Bitcoin que la base de détenteurs actuelle. Ces premiers défenseurs du Bitcoin ont résisté à des offres attrayantes et agressives de la part d'acheteurs de créances au cours des 10 dernières années, à travers plusieurs marchés baissiers, ce qui suggère que ces premiers adoptants du Bitcoin veulent récupérer leurs pièces. De plus, les conséquences fiscales sur les plus-values pourraient encore freiner les ventes, car les investissements de ces créanciers ont au moins un gain non réalisé de 1 400 % en dollars américains. Le mandataire de faillite doit effectuer la première distribution avant le 31 octobre. Bien que ces mouvements on-chain semblent indiquer que le remboursement pourrait avoir lieu bientôt, la question de savoir si le paiement est imminent reste incertaine. Cependant, après près de 10 ans d'insolvabilité, les créanciers sont enfin sur le point de récupérer certains jetons.
Le PYUSD de PayPal arrive sur Solana
Le stablecoin PYUSD de PayPal s'étend à Solana. Lors de la conférence Consensus 2024, PayPal a annoncé que son stablecoin PayPal USD (PYUSD) est désormais disponible sur Solana, ce qui en fait la deuxième blockchain pour ce stablecoin émis par Paxos après Ethereum. Selon le communiqué de presse de PayPal, Solana a été choisie pour son « rapport coût-efficacité éprouvé et son débit élevé ». PayPal a noté que Solana est la blockchain la plus utilisée pour les transferts de stablecoins (selon les données d'Artemis), ajoutant que « Solana est devenue la blockchain dominante pour l'exécution de transactions tokenisées, ce qui la rend idéale pour PYUSD alors qu'il continue d'être utilisé dans des scénarios de paiement. »
De plus, dans un article de blog plus long, PayPal a souligné que d'autres facteurs ont contribué au choix de Solana pour l'expansion de PYUSD, à savoir la fonction d'extensions de jetons de Solana, qui apporte des « fonctionnalités fintech familières » aux paiements en stablecoins, notamment les transferts privés, les hooks de transfert (similaires à des plugins pour les paiements commerciaux) et les champs de mémo pour une tenue de registres plus conviviale.
Pour les utilisateurs, quelle que soit la blockchain, PYUSD apparaîtra comme un solde unifié dans les portefeuilles PayPal et Venmo. Outre les portefeuilles PayPal et Venmo, les utilisateurs intéressés peuvent également acheter PYUSD sur Solana via Crypto.com, le portefeuille Phantom et Paxos.
PYUSD atteint plus de 100 millions d'utilisateurs de PayPal et Venmo aux États-Unis, et l'expansion de PayPal à Solana améliore considérablement l'utilité de PYUSD dans les scénarios de paiement et de commerce. Comme Galaxy l'a souligné dans son rapport « Crypto Use Cases », Solana Pay permet aux utilisateurs de payer les commerçants en USDC, que ce soit aux points de vente physiques ou en ligne, avec une confirmation quasi instantanée et des frais extrêmement faibles (les transactions Solana se confirment généralement en environ 0,5 seconde, avec des frais de réseau moyens d'environ 0,0005 $). Cependant, l'expansion de PYUSD à Solana était attendue depuis longtemps—en décembre 2023, Paxos, l'émetteur de PYUSD et réglementé par le Département des services financiers de l'État de New York (NYDFS), avait déjà reçu l'approbation réglementaire pour s'étendre à Solana, alors que PYUSD était auparavant limité à Ethereum.
La partie la plus intéressante de cette annonce réside dans les autres fonctionnalités permises par les extensions de jetons de Solana, qui apportent une plus grande programmabilité. Par exemple : (1) Les transferts privés permettent aux commerçants de garder les montants des transactions confidentiels (par exemple, ne pas avoir à partager de données de ventes sensibles), ce qui peut attirer plus de commerçants à déplacer entièrement leurs activités on-chain ; (2) Les hooks de transfert peuvent approuver ou rejeter un transfert en fonction de contrôles de conformité ou d'autorisation, parmi de nombreuses autres fonctionnalités ; (3) Les champs de mémo fournissent un élément social important, crucial pour la croissance et l'adoption des transferts crypto P2P (comme en témoigne la croissance explosive et la popularité de Venmo lors de son lancement). En combinant ces nouvelles utilités avec une approche fintech qui simplifie et abstrait la complexité pour les utilisateurs, PayPal et Solana joueront un rôle important dans la libération des paiements sans friction et la promotion de l'adoption massive.
Mastercard apporte les « identifiants » dans le monde crypto
Mastercard Crypto Credential est lancé, visant à faciliter les transferts crypto P2P. Également lors de la conférence Consensus, Mastercard a annoncé que son réseau Crypto Credential est désormais opérationnel pour les transferts transfrontaliers et nationaux. Au lieu de s'appuyer sur de longues et complexes adresses blockchain, les utilisateurs peuvent... (Ce système n'est pas un concept complètement nouveau—de nombreux projets ont tenté de résoudre le problème des adresses crypto longues et complexes, comme l'Ethereum Name Service ENS, qui prend en charge des noms de domaine personnalisés).
Cependant, la solution de Mastercard est centrée sur la conformité, fournissant une norme de vérification commune aux échanges partenaires lors des processus KYC et de la vérification de l'identité des utilisateurs. La plateforme de Mastercard vérifie que l'expéditeur et le destinataire sont valides et confirme que le portefeuille de réception de la transaction prend en charge l'actif crypto spécifique et le réseau choisi par l'expéditeur (sinon l'expéditeur sera notifié et la transaction ne sera pas effectuée).
Si ce n'était pas évident auparavant, cela devrait l'être maintenant : les géants de la finance traditionnelle cherchent à participer au développement de l'espace crypto. C'est à la fois un signe d'adoption croissante et peut soulever certaines préoccupations de centralisation. Cependant, dans ce cas, l'application de Mastercard Crypto Credential est actuellement limitée aux transferts entre échanges centralisés partenaires et ne touche pas au cas d'usage crypto plus attrayant—l'utilisation d'identifiants basés sur Web3 pour l'identité/vérification, ce qui laisse également de la place à la croissance pour des projets natifs crypto comme l'Ethereum Name Service (ENS).
Autres développements : les frais de Blob d'Ethereum s'envolent, Taiko contribue à près de 70 %
Les frais de Blob quotidiens payés par la couche d'exécution d'Ethereum (couche 1) ont atteint leur plus haut niveau depuis la frénésie de blobscription de fin mars/début avril. Au cours des trois jours se terminant le 30 mai 2024, les frais payés se sont élevés à 81,1 ETH, le quatrième montant le plus élevé sur cette période (à l'exclusion des trois premiers jours suivant le lancement d'Ethereum Blob). La flambée des paiements de frais peut être attribuée à Taiko—un rollup basé sur Ethereum récemment lancé, qui a commencé à soumettre des Blobs le 27 mars 2024. Sur les 81,1 ETH de frais de Blob de la couche d'exécution, 54,29 ETH (66,94 %) ont été payés par Taiko. Cette flambée a fait dépasser la valeur cumulée en USD des frais de Blob de la couche d'exécution les 2,75 millions de dollars (dont 2,58 millions de dollars de frais de base et 178 000 dollars de frais prioritaires).
En outre, d'autres développements notables cette semaine incluent : Pudgy Penguins sortira un jeu mobile en 2025 ; la commissaire de la SEC, Hester Peirce, a proposé de créer un bac à sable réglementaire crypto « transfrontalier » entre les États-Unis et le Royaume-Uni ; Galxe publiera le réseau principal Alpha de la couche 1 ; deux fonds de BlackRock ont inclus l'IBIT, l'ETF Bitcoin au comptant de la société, dans leurs portefeuilles d'investissement au premier trimestre ; Ethereum Name Service (ENS) a proposé de migrer vers la couche 2 ; avec l'approbation de la proposition SIMD-0096, les validateurs Solana recevront l'intégralité des frais prioritaires ; Ethereum prévoit de lancer la mise à niveau Pectra au premier trimestre 2025, après Dencun.
