Hongkong ogłosił plany wprowadzenia tokena opartego na złocie, reprezentującego standardową sztabę złota o masie 400 uncji, w miarę jak miasto rozwija usługi handlu i rozliczeń oparte na technologii blockchain.
Podsumowanie
- Hongkong ogłosił plany dotyczące tokena złota reprezentującego standardową sztabę złota o masie 400 uncji.
- Token będzie wykorzystywał referencyjną cenę złota HAU obowiązującą w mieście i wesprze planowany międzybankowy projekt handlowy.
- Urzędnicy nie podali nazwy emitenta tokena, depozytariusza, blockchaina ani daty uruchomienia.
- Oddzielna transakcja złotem z udziałem Zhaojin Mining i China Construction Bank (Asia) została już przeprowadzona.
- W przeciwieństwie do PAXG i XAUT, proponowany token hongkoński nie został potwierdzony dla inwestorów detalicznych.
Podczas Hong Kong FinTech Week 2 listopada sekretarz ds. usług finansowych i skarbu Christopher Hui Ching-yu przedstawił międzybankowy projekt tokena złota, który wykorzystywałby referencyjną cenę złota HAU obowiązującą w mieście.
Propozycja opiera się na Project Ensemble, inicjatywie Hong Kong Monetary Authority (HKMA) mającej na celu testowanie aktywów cyfrowych i tokenizowanych depozytów bankowych.
Hongkong planuje token złota do handlu międzybankowego
Standardowa sztaba złota o masie 400 uncji jest powszechnie stosowana na instytucjonalnych rynkach kruszców, gdzie banki i profesjonalni handlowcy przeprowadzają duże transakcje.
Proponowany token Hongkongu cyfrowo reprezentowałby sztabę o takiej masie, podczas gdy HAU zapewniałby referencję cenową.
„Rząd wkrótce podejmie również międzybankowy projekt tokenizacji transakcji złotem” – powiedział Hui podczas wydarzenia.
Ogłoszenie nie wskazało, która instytucja wyemituje token, gdzie będzie przechowywane jego fizyczne złoto ani który blockchain będzie rejestrował własność.
Urzędnicy nie określili, czy uczestniczące instytucje będą mogły dzielić token na mniejsze jednostki lub wymieniać go bezpośrednio na fizyczne sztaby złota.
Dostęp detaliczny pozostaje kolejnym pytaniem bez odpowiedzi. Ogłoszony projekt dotyczy transakcji międzybankowych, bez ujawnienia oferty publicznej ani zasad kwalifikowalności inwestorów indywidualnych.
Andrew Fei, partner w kancelarii prawnej King & Wood, określił tokenizowane złoto jako punkt styku priorytetów Hongkongu w zakresie aktywów cyfrowych i handlu złotem.
W rozmowie z South China Morning Post powiedział, że Project Ensemble może pomóc w przeniesieniu tokenizowanego złota poza transakcje eksperymentalne do zastosowań komercyjnych.
Banki przeprowadziły oddzielną transakcję tokenizowanym złotem
Najnowsze ogłoszenie Hongkongu następuje po zakończonej transakcji złotem z udziałem kilku instytucji finansowych w ramach Project Ensemble.
2 listopada Ant Digital Technologies poinformował, że jego platforma Anvita TaaS wsparła transakcję międzybankową obejmującą tokenizowane złoto i depozyty bankowe.
Zhaojin Mining wyemitował złoto, podczas gdy China Construction Bank (Asia) zajmował się przechowywaniem i płatnościami.
Bank of East Asia i Jetco uczestniczyły jako instytucje odbierające.
Uczestnicy wykorzystali HAU jako cenę referencyjną, a cyfrowe zapisy śledziły przeniesienia własności dotyczące złota London Good Delivery.
Transakcja wykorzystała tokenizowane depozyty bankowe do płatności za pośrednictwem istniejącej infrastruktury rozliczeniowej Hongkongu.
Anvita TaaS działa w oparciu o technologię blockchain Jovay Layer 2 firmy Ant Digital.
Jednak zakończona transakcja jest oddzielna od nowo proponowanego tokena o masie 400 uncji. Jej uczestniczące firmy i blockchain nie zostały potwierdzone jako dostawcy dla przyszłego projektu.
HKMA ogłosiła kolejną aktualizację 2 listopada, umożliwiając uczestniczącym bankom rozliczanie transakcji tokenizowanych depozytów przez całą dobę przy użyciu tokenizowanych pieniędzy banku centralnego.
Pilotaż EnsembleTX obejmuje obecnie 12 banków i 20 uczestników branżowych.
Hongkong rozwija projekty cyfrowego złota i metali
Tokenizacja złota jest jedną z części ciągłych prac Hongkongu nad infrastrukturą handlu towarami.
W październiku rząd potwierdził, że jego centralny system rozliczeniowy dla pozagiełdowych transakcji złotem wszedł w fazę próbną.
System rejestruje działania rozliczeniowe cyfrowo i łączy się z wyznaczonymi skarbcami, aby śledzić fizyczne depozyty i wypłaty złota.
Urzędnicy oczekują uruchomienia systemu rozliczeniowego w pierwszym kwartale 2027 roku.
Tymczasem Standard Chartered uruchomił tokenizowane depozyty bankowe dla klientów korporacyjnych w Hongkongu, wykorzystując EnsembleTX do obsługi przelewów instytucjonalnych.
Londyńska Giełda Metali bada tokenizację metali magazynowych, co potencjalnie pozwoliłoby traderom pożyczać pod zastaw fizycznych zapasów.
Hong Kong Exchanges and Clearing przygotowuje odrębny pilotaż finansowania kwitami składowymi na 2027 rok.
W innym projekcie cyfrowego złota, crypto.news informował wcześniej, że Hong Kong Gold Exchange współpracuje z Chainlink, aby obsługiwać transfery swojego tokena XGZ między sieciami blockchain.
Każdy token XGZ reprezentuje jeden gram fizycznego złota, co sprawia, że jego jednostka różni się od proponowanego produktu instytucjonalnego o masie 400 uncji.
Jak token złota z Hongkongu wypada w porównaniu z PAXG i XAUT
Istniejące produkty, takie jak Paxos Gold (PAXG) i Tether Gold (XAUT), oferują inwestorom ekspozycję na fizyczne sztabki opartą na blockchainie.
Paxos podaje, że każdy token PAXG reprezentuje jedną uncję troy złota wysokiej próby przechowywanego w profesjonalnych skarbcach w Londynie.
Uprawnieni posiadacze mogą kupować ułamkowe ilości, podczas gdy fizyczne wykupienie pozostaje uzależnione od wymogów firmy.
XAUT firmy Tether podobnie reprezentuje jedną uncję troy złota wysokiej próby, a jego bazowe sztabki są przechowywane w Szwajcarii.
Oba produkty umożliwiają posiadanie mniejszych ilości niż pełna sztabka o masie 400 uncji.
Proponowany token z Hongkongu ma obecnie inny cel: rozliczanie transakcji złotem między instytucjami finansowymi.
Ani HKMA, ani Komisja Papierów Wartościowych i Futures Hongkongu nie ogłosiły ram dystrybucji detalicznej dla tego projektu.
Odrębnie China CITIC Bank International i Hong Kong Gold Exchange zakończyły pilotaż wykorzystujący tokenizowane depozyty bankowe do rozliczania transakcji złotem.
China CITIC Bank International poinformował, że po pilotażu planuje na 2027 rok komercyjną usługę rozliczeniową.
