Le prix du Bitcoin est tombé sous les 74 000 $ après que l'inflation américaine s'est révélée plus élevée que prévu en octobre, suscitant des inquiétudes quant à la possibilité que la Réserve fédérale augmente les taux d'intérêt lors de sa réunion de décembre.
Résumé
- Le Bitcoin est tombé sous les 74 000 $ le 10 novembre et a reculé d'environ 4,5 % au cours de la semaine écoulée, la pression vendeuse se poursuivant sur l'ensemble du marché des cryptomonnaies.
- L'inflation globale américaine a augmenté de 0,4 % en octobre, tandis que l'IPC sous-jacent a grimpé de 0,3 %, les deux chiffres dépassant les attentes des économistes et suscitant des inquiétudes concernant les taux d'intérêt de la Réserve fédérale.
- Les ETF Bitcoin au comptant américains ont enregistré environ 1,28 milliard de dollars de retraits nets au cours de la première semaine de novembre, suivis de 201 millions de dollars supplémentaires de sorties le 9 novembre.
- Les analystes ont identifié 73 000 $ comme un niveau de support important pour le Bitcoin, un déclin soutenu en dessous de ce niveau pouvant exposer la cryptomonnaie à d'autres pertes vers 70 000 $.
Selon les données de crypto.news, le Bitcoin s'échangeait autour de 73 784 $ le 10 novembre, en baisse d'environ 1 % au cours des dernières 24 heures après avoir atteint un plus haut intrajournalier près de 75 500 $.
La cryptomonnaie a perdu 4,5 % au cours de la semaine écoulée et plus de 11 % au cours des 30 derniers jours, la dernière baisse faisant suite à la publication des chiffres de l'inflation des consommateurs américains qui ont dépassé les prévisions des économistes.
Des données d'inflation américaine élevées mettent le prix du Bitcoin sous pression
Le Bureau of Labor Statistics américain a rapporté mardi que l'indice des prix à la consommation a augmenté de 0,4 % sur un mois en octobre, contre des attentes des économistes de 0,3 %.
Bien que l'inflation globale ait ralenti par rapport au chiffre de 0,6 % de septembre, le dernier chiffre suggérait que les pressions sur les prix restaient plus fortes que ce que la Réserve fédérale aurait préféré.
L'IPC sous-jacent, qui exclut les prix volatils de l'alimentation et de l'énergie, a augmenté de 0,3 % pour le troisième mois consécutif, dépassant la hausse de 0,2 % prévue par les économistes.
Le rapport a montré que les coûts de logement ont augmenté de 0,3 %, représentant plus de 30 % de la hausse mensuelle des prix à la consommation. Les prix alimentaires ont grimpé de 0,5 %, tandis que les coûts de l'énergie ont augmenté de 0,7 %, nettement plus lentement que la hausse de 5,2 % de septembre.
Le Département du Travail n'a pas publié les chiffres de l'inflation annuelle pour octobre, car la fermeture du gouvernement l'année dernière a empêché les responsables de collecter les données nécessaires à une comparaison annuelle.
À la suite de la publication, le Bitcoin est brièvement tombé vers 73 500 $, tandis qu'environ 200 millions de dollars de positions cryptographiques à effet de levier auraient été liquidés en cinq minutes.
Les ventes ont suivi un début novembre déjà difficile, les investisseurs craignant de plus en plus qu'une inflation persistante ne laisse à la Réserve fédérale que peu de marge pour assouplir sa politique monétaire.
Les attentes de hausse des taux de la Réserve fédérale augmentent après l'IPC
Les derniers chiffres de l'inflation ont renforcé les attentes selon lesquelles la Réserve fédérale augmentera les taux d'intérêt lors de sa réunion du 9 décembre.
Selon Reuters, les marchés financiers avaient pleinement intégré une hausse de 25 points de base, ce qui porterait la fourchette cible des fonds fédéraux de 3,75 %-4,00 % à 4,00 %-4,25 %.
Le gouverneur de la Réserve fédérale, Christopher Waller, avait averti plus tôt mardi que les décideurs politiques devraient envisager une hausse plus importante de 50 points de base si l'inflation restait obstinément élevée.
Ses commentaires sont intervenus après que des chiffres plus solides de l'emploi américain ont montré que l'économie avait ajouté 165 000 emplois en octobre, donnant aux décideurs politiques une raison supplémentaire de maintenir une position monétaire restrictive.
Des taux d'intérêt plus élevés rendent généralement les actifs portant intérêt plus attrayants et peuvent réduire la volonté des investisseurs de détenir des cryptomonnaies et d'autres investissements plus risqués.
Le Bitcoin était déjà aux prises avec l'incertitude entourant les taux d'intérêt avant le rapport de mardi, en particulier alors que les attentes d'une nouvelle hausse en décembre continuaient de se renforcer.
Les investisseurs recevront ensuite l'indice des prix à la production d'octobre le 13 novembre, suivi du procès-verbal de la réunion d'octobre de la Réserve fédérale le 18 novembre.
Les retraits des ETF Bitcoin se poursuivent alors que la demande institutionnelle s'affaiblit
Au-delà du rapport sur l'inflation, le Bitcoin a subi une pression vendeuse soutenue de la part des fonds négociés en bourse au comptant américains.
Comme crypto.news l'a précédemment rapporté, les ETF Bitcoin au comptant ont enregistré environ 1,28 milliard de dollars de retraits nets entre le 2 et le 6 novembre.
L'iShares Bitcoin Trust de BlackRock a représenté environ 1,21 milliard de dollars de ces retraits, tandis que le FBTC de Fidelity a attiré 93,1 millions de dollars au cours de la même période.
Les sorties de capitaux se sont poursuivies le 9 novembre, lorsque les investisseurs ont retiré 201 millions de dollars supplémentaires des fonds Bitcoin au comptant américains, dont 213,2 millions de dollars de l'IBIT de BlackRock.
Parallèlement, les analystes de Bitfinex ont constaté que la reprise antérieure du Bitcoin vers 80 000 dollars avait été soutenue en grande partie par des positions à terme à effet de levier, les achats directs au comptant restant relativement faibles.
L'incapacité de la cryptomonnaie à reconquérir les 75 000 dollars avait déjà suscité des inquiétudes quant à la capacité des acheteurs à soutenir une nouvelle reprise sans une demande institutionnelle plus forte.
Le prix du Bitcoin risque de nouvelles pertes sous 73 000 dollars
La récente baisse du Bitcoin a remis plusieurs niveaux de support importants au premier plan.
Les analystes de BRN ont identifié 73 000 dollars comme un niveau critique, avertissant qu'une clôture quotidienne en dessous de ce seuil pourrait déclencher d'autres ventes vers 70 000 dollars.
Les analystes de Bitget Wallet ont identifié la région de 73 000-74 000 dollars comme support immédiat, une rupture décisive pouvant potentiellement exposer le Bitcoin à une baisse vers 68 000 dollars.
Une évaluation distincte du prix du Bitcoin de Bitfire Research avait précédemment identifié la fourchette de 74 400-75 000 dollars comme une zone importante à défendre pour les acheteurs.
À la hausse, les analystes ont déclaré que le Bitcoin devrait reconquérir les 80 000 dollars et maintenir une demande au comptant plus forte avant qu'une reprise plus durable puisse se développer.
Le directeur des investissements de Hilbert Group, Russell Thompson, a averti le 9 novembre qu'une rupture sous 71 900 dollars pourrait finalement exposer le Bitcoin à 65 000 dollars, en particulier si la faiblesse des actions technologiques force les investisseurs à effet de levier à réduire leurs positions.
